Ξεκινάει σήμερα έως και τις 25 Ιουλίου η δημόσια πρόταση της Metlen για την ανταλλαγή μετοχών, καθώς έλαβε όλες τις απαραίτητες κανονιστικές εγκρίσεις, ανοίγοντας τον δρόμο προς το Χρηματιστήριο του Λονδίνου.
Έτσι, ο όμιλος του Ε. Μυτιληναίου βρίσκεται ακόμα πιο κοντά στην έναρξη διαπραγμάτευσης των μετοχών στο LSE, η οποία και αναμένεται να ξεκινήσει στις 4 Αυγούστου του 2025, ανοίγοντας ένα νέο κεφάλαιο ανάπτυξης και περαιτέρω διεθνοποίησης για την εταιρεία.
Η τελευταία, μέσω αυτής της στρατηγικής κίνηση-ματ, αναμένεται να προσφέρει στους μετόχους πρόσβαση στο premium και υπεραξία σε μια αγορά-βαρόμετρο, ανεβάζοντας την ελληνική αγορά στα ραντάρ των διεθνών επενδυτών.
Κερδίζει η εγχώρια αγορά
Ο όμιλος, σε ανακοίνωσή του, ξεκαθάρισε ότι θα συνεχίσει να έχει στο επίκεντρο την Ελλάδα με τη νέα εταιρεία να (Metlen PLC) έχει φορολογική έδρα στη χώρα μας, διατηρώντας τις δραστηριότητές της, τις δεσμεύσεις της, αλλά και τους στρατηγικούς της στόχους.
«Η στήριξη του Ομίλου στην Ελλάδα δεν θα επηρεαστεί, καθώς o Όμιλος θα εξακολουθήσει να διατηρεί τις δραστηριότητες του, τις επενδύσεις του, και το ανθρώπινο δυναμικό του στην Ελλάδα, καθώς και τη συνεχή συνεισφορά του στην ελληνική οικονομία και κοινωνία, ενώ παράλληλα προγραμματίζεται η δευτερογενής εισαγωγή των κοινών ονομαστικών μετοχών εκπεφρασμένες σε ευρώ εκδόσεως της Metlen PLC στο Χρηματιστήριο Αθηνών.
Δεν θα υπάρξει καμία επίπτωση στις θέσεις εργασίας, στις αποδοχές ή στις παροχές του προσωπικού του Ομίλου», αναφέρεται χαρακτηριστικά.
Μάλιστα, η JP Morgan εκτιμά σε έκθεσή της ότι η διαδικασία εισαγωγής της νέας Metlen στο χρηματιστήριο του Λονδίνου αναμένται να ελκύσει εισροές ύψους έως και 408 εκατ. δολαρίων, από παθητικά funds λόγω αλλαγής δεικτών και χώρας εισαγωγής.
Η τράπεζα αναφέρει, μεταξύ άλλων, ότι η μετάβαση της Metlen από τους δείκτες αναδυόμενων αγορών (MSCI EM και FTSE EM) προς τους ευρωπαϊκούς δείκτες αποφέρει σημαντικό καθαρό όφελος. Οι εκτιμώμενες παθητικές εισροές ανέρχονται σε 1,06 δισ. δολάρια, υπερκαλύπτοντας τις εκροές των 655,6 εκατ. δολαρίων, οδηγώντας σε θετικό καθαρό ισοζύγιο 408,1 εκατ. δολαρίων.
Σύμφωνα με τη JP Morgan, πρόκειται για ένα game changer για τη μετοχή της Metlen, καθώς η ένταξη σε δείκτες όπως ο FTSE 100 και ο MSCI Europe συνεπάγεται σημαντική αύξηση ζήτησης από παθητικά κεφάλαια, σε πολλαπλάσιο του μέσου ημερήσιου όγκου συναλλαγών της μετοχής.
Περαιτέρω, και η Edison ανέβασε στην τελευταία ανάλυσή της την τιμή στόχο της μετοχής στα 60 ευρώ, αναφέροντας ότι βλέπει την είσοδο στο LSE όχι σαν απλό listing, αλλά σαν κρίσιμο στρατηγικό βήμα που ενισχύει την αποτίμηση, διευρύνει την επενδυτική βάση και επιβεβαιώνει το ισχυρό και διαφοροποιημένο επιχειρηματικό μοντέλο της Metlen.
Πώς θα γίνει η ανταλλαγή
Σύμφωνα με τη Δημόσια Πρόταση, όσοι μέτοχοι της εταιρείας αποδεχθούν την πρόταση θα έχουν την επιλογή να λάβουν μία «Μετοχή του Ανταλλάγματος» σε άυλη μορφή, για κάθε μετοχή που κατέχουν.
Αυτό θα γίνει είτε μέσω του CREST, το οποίο είναι το ηλεκτρονικό σύστημα του Ηνωμένου Βασιλείου για τον άυλο διακανονισμό πωλήσεων και αγορών τίτλων και για τη τήρηση κινητών αξιών που δεν ενσωματώνονται σε μετοχικό τίτλο, είτε μέσω του Ελληνικού Συστήματος Άυλων Τίτλων (Σ.Α.Τ.).
Οι στόχοι της Δημόσιας Πρότασης
Οι βασικοί στόχοι της Δημόσιας Πρότασης σύμφωνα με το Ενημερωτικό που δημοσιεύτηκε είναι να:
-αντικατοπτριστεί κατά τρόπο ουσιαστικό και πιο ακριβή η διεθνής διάσταση και το διεθνές αποτύπωμα του Ομίλου, ενισχύοντας την προβολή του στις διεθνείς αγορές και στη διευκόλυνση των εμπορικών δραστηριοτήτων του σε καθημερινή βάση,
-υποστηριχθεί ο μετασχηματισμός του Ομίλου, δια της μετάβασής του σε ένα πιο θεσμικό μοντέλο λειτουργίας που να συνάδει με το διεθνές αποτύπωμα του Ομίλου,
-διευρυνθεί η πρόσβαση διεθνών επενδυτών, μέσω της πρωτογενούς εισαγωγής του Ομίλου στο μεγαλύτερο και με την υψηλότερη εμπορευσιμότητα χρηματιστήριο της Ευρώπης, στο οποίο διαπραγματεύεται ο μεγαλύτερος αριθμός μετοχών διεθνών εκδοτών (https://www.londonstockexchange.com),
-ενισχυθεί περαιτέρω η εμπορευσιμότητα των κατόχων Μετοχών της Εταιρείας με την ένταξη των Μετοχών του Προτείνοντα στην Κατηγορία ESCC της Επίσημης Λίστας και την εισαγωγή τους προς διαπραγμάτευση στο LSE, και να διευκολυνθεί η ένταξη των Μετοχών του Προτείνοντα στο δείκτη FTSE UK Index Series, και
-διευκολυνθεί περαιτέρω η πρόσβαση του Ομίλου στις διεθνείς αγορές μετοχών και ομολόγων.
