Το μεγάλο ενδιαφέρον θεσμικών επενδυτών από το εξωτερικό για την CrediaBank αναδείχθηκε μέσα από το placement της Thrivest, υπογραμμίζοντας την αυξανόμενη εμπιστοσύνη της διεθνούς επενδυτικής κοινότητας προς την τράπεζα, σε μια περίοδο κατά την οποία η διοίκηση της Ελένης Βρεττού υλοποιεί το σχέδιο για την επόμενη φάση ανάπτυξής της.
Σύμφωνα με πληροφορίες, η συναλλαγή ενεργοποιήθηκε έπειτα από έντονο ενδιαφέρον που εκδήλωσαν διεθνείς long-only επενδυτές, ενώ κατά τη διαδικασία του wall-crossing καταγράφηκαν ισχυρές ενδείξεις ζήτησης ακόμη και από blue-chip θεσμικά χαρτοφυλάκια.
Το βιβλίο προσφορών καλύφθηκε μέσα σε μόλις 20 λεπτά από την έναρξή του και η υπερβάλλουσα ζήτηση οδήγησε στην αύξηση του μεγέθους της τοποθέτησης στα 300 εκατ. ευρώ, από τον αρχικό σχεδιασμό για 250 εκατ. ευρώ.
Περίπου το 70% της κατανομής κατευθύνθηκε σε μακροπρόθεσμους θεσμικούς επενδυτές, οι οποίοι παραδοσιακά διατηρούν τις συμμετοχές τους σε βάθος χρόνου.
Η σύνθεση αυτή της επενδυτικής βάσης θεωρείται ιδιαίτερα σημαντική, καθώς ενισχύει την εικόνα της CrediaBank στις διεθνείς κεφαλαιαγορές και δημιουργεί προϋποθέσεις για ακόμη μεγαλύτερη συμμετοχή ξένων θεσμικών επενδυτών στο μετοχικό της κεφάλαιο.
Μεγαλώνει το free float
Μετά την ολοκλήρωση του placement, η ελεύθερη διασπορά (free float) αυξάνεται από περίπου 30% σε περίπου 47% του μετοχικού κεφαλαίου, εξέλιξη που αναμένεται να βελτιώσει την εμπορευσιμότητα της μετοχής και να την καταστήσει πιο ελκυστική για μεγάλα διεθνή θεσμικά χαρτοφυλάκια.
Παράλληλα, η μεγαλύτερη διασπορά περιορίζει την ευαισθησία της μετοχής σε μεγάλες εντολές αγοράς ή πώλησης, ενώ αυξάνει τις πιθανότητες υψηλότερης στάθμισης της CrediaBank σε διεθνείς χρηματιστηριακούς δείκτες.
Αυτό, με τη σειρά του, μπορεί να οδηγήσει σε πρόσθετες εισροές από παθητικά επενδυτικά κεφάλαια, τα οποία ακολουθούν τη σύνθεση των συγκεκριμένων δεικτών.
Την ίδια στιγμή, η Thrivest παραμένει ο μεγαλύτερος ιδιώτης μέτοχος της CrediaBank, διατηρώντας ποσοστό περίπου 24%, ενώ έχει αναλάβει δέσμευση μη διάθεσης επιπλέον μετοχών για διάστημα 90 ημερών.
Με τον τρόπο αυτό περιορίζεται και η αβεβαιότητα που υπήρχε στην αγορά για ενδεχόμενη νέα μεγάλη διάθεση μετοχών, καθώς εξαλείφεται το λεγόμενο overhang που συχνά λειτουργεί αποτρεπτικά για τους επενδυτές.
Οι κινήσεις που δείχνουν το σχέδιο ανάπτυξης
Το placement έρχεται να προστεθεί σε μια σειρά στρατηγικών κινήσεων που έχει πραγματοποιήσει η CrediaBank τους τελευταίους μήνες, με στόχο τη διεύρυνση του μεγέθους και των δραστηριοτήτων της.
Η σημαντικότερη από αυτές είναι η συμφωνία για την απόκτηση των εργασιών της HSBC Malta στην Ελλάδα, η οποία αναμένεται να ολοκληρωθεί έως τα τέλη Οκτωβρίου, ενισχύοντας την παρουσία της τράπεζας στο wealth management, αλλά και το χαρτοφυλάκιο καταθέσεων και χορηγήσεών της.
Παράλληλα, η CrediaBank προχώρησε σε στρατηγική συνεργασία με την Ευρώπη Holdings για την ανάπτυξη των δραστηριοτήτων bancassurance, διευρύνοντας τις πηγές εσόδων από προμήθειες και ενισχύοντας τη θέση της στην ασφαλιστική διαμεσολάβηση.
Η διοίκηση της τράπεζες έχει καταστήσει σαφές ότι συνεχίζει να εξετάζει νέες εξαγορές και συνεργασίες που μπορούν να προσθέσουν αξία στον όμιλο, ενώ βρίσκεται σε συζητήσεις και για νέες συμφωνίες στον τομέα του digital banking.
Παράλληλα, βασικός στόχος παραμένει η περαιτέρω ενίσχυση των εσόδων από προμήθειες, ώστε η τράπεζα να αποκτήσει ένα πιο διαφοροποιημένο επιχειρηματικό μοντέλο και να περιορίσει σταδιακά την εξάρτησή της από τα καθαρά έσοδα τόκων.
